Cash-flow

Flux net de trésorerie généré par l'entreprise sur une période, mesurant sa capacité à générer des liquidités.

Explication détaillée

Le cash-flow se décline en trois catégories : opérationnel (lié à l'activité courante), d'investissement (acquisitions/cessions) et de financement (emprunts, augmentations de capital). Un cash-flow opérationnel positif est le signe d'une activité rentable. Pour les startups en phase de croissance, un cash-flow négatif est courant mais doit être planifié et financé.